มาร์จิ้นคอลกับสต็อปเอาต์ คืออะไร และเกิดตอนไหน

มาร์จิ้นคอล (Margin Call) คือระดับที่โบรกถือว่าเงินประกันในบัญชีเริ่มไม่พอ เป็นสัญญาณเตือนให้คุณเติมเงินหรือลดออเดอร์ ส่วนสต็อปเอาต์ (Stop Out) คือระดับที่ระบบเริ่มปิดออเดอร์ให้เองโดยไม่ถามคุณ ทั้งสองระดับวัดจากระดับมาร์จิ้น (Margin Level) ซึ่งเท่ากับ อิควิตี้ หารด้วยมาร์จิ้นที่ใช้อยู่ คูณ 100 แต่ละโบรกตั้งระดับไม่เท่ากัน เช่น XM เตือนที่ 50% และเริ่มปิดที่ 20% ส่วน Interstellar เตือนที่ 50% แต่ปิดที่ 0% คือรอจนมูลค่าบัญชีเหลือศูนย์

โดย chekbrok teamมีพื้นฐานอ่านราว 9 นาทีอัปเดต

ปกบทความ มาร์จิ้นคอลกับสต็อปเอาต์ คืออะไร เกิดตอนไหน

บทความนี้ตอบ

  • Margin Level เท่ากับ อิควิตี้ หารมาร์จิ้นที่ใช้ คูณ 100 ทั้งมาร์จิ้นคอลและสต็อปเอาต์วัดจากตัวเลขนี้
  • ระดับของแต่ละโบรกไม่เท่ากัน ตั้งแต่ปิดที่ 50% ไปจนถึงปิดที่ 0% ต้องอ่านจากสัญญาหรือหน้าบัญชีของคุณเอง
  • ขนาดออเดอร์เทียบกับเงินในบัญชีเป็นตัวตัดสินว่าราคาสวนทางได้แค่ไหน ไม่ใช่ Margin Level ตอนเปิดออเดอร์

อ่านตัวเลขในแถบ Trade ของ MT5 ให้เป็น

ก่อนจะเข้าใจมาร์จิ้นคอล ต้องอ่านบรรทัดสถานะบัญชีในแถบ Trade ของหน้าต่าง Toolbox ให้ออกก่อน ตัวเลขห้าช่องในตารางนี้ขยับตลอดเวลาตามราคาของออเดอร์ที่เปิดอยู่

ตัวที่ต้องจับตาคือ Margin Level เพราะโบรกใช้ตัวนี้ตัดสินว่าจะเตือนหรือปิดออเดอร์ของคุณ ส่วนเงินประกันของแต่ละออเดอร์คิดอย่างไร อธิบายไว้ในบทความล็อต ปิ๊ป เลเวอเรจ

ภาพร่างแถบ Trade ใน MT5 Balance 1,000 Equity 1,000 Margin 40 Free Margin 960 และ Margin Level 2,500% พร้อมสูตร Free Margin เท่ากับ Equity ลบ Margin และ Margin Level เท่ากับ Equity หาร Margin คูณ 100
Margin Level เป็นตัวที่โบรกใช้ตัดสินว่าจะเตือนหรือปิดออเดอร์ ตัวเลขในภาพมาจากตัวอย่างทองในบทความ
ตัวเลขสถานะบัญชีในแถบ Trade ของ MT5
ช่องใน MT5ความหมายคิดอย่างไร
Balanceเงินในบัญชีโดยไม่นับกำไรขาดทุนของออเดอร์ที่ยังเปิดอยู่เปลี่ยนเมื่อฝาก ถอน หรือปิดออเดอร์
Equity (อิควิตี้)มูลค่าบัญชีตอนนี้ที่นับกำไรขาดทุนของออเดอร์ที่เปิดอยู่แล้วBalance บวกเครดิต ลบค่าคอม บวกหรือลบกำไรขาดทุนที่ยังไม่ปิด และลบยอดที่ถูกระงับ
Margin (มาร์จิ้น)เงินประกันที่ถูกกันไว้ให้ออเดอร์ที่เปิดอยู่และออเดอร์รอเปิดรวมเงินประกันของทุกออเดอร์
Free Marginเงินที่ยังใช้เปิดออเดอร์ใหม่ได้Equity ลบ Margin
Margin Levelสัดส่วนอิควิตี้ต่อเงินประกัน เป็นเปอร์เซ็นต์Equity หาร Margin คูณ 100

มาร์จิ้นคอลคือเตือน สต็อปเอาต์คือปิดให้เอง

โบรกเป็นคนตั้งทั้งสองระดับในระบบ จะตั้งเป็นเปอร์เซ็นต์ของ Margin Level หรือเป็นจำนวนเงินก็ได้ โบรกทุกเจ้าในตารางหัวข้อถัดไปตั้งเป็นเปอร์เซ็นต์ เมื่อ Margin Level ลงมาแตะระดับมาร์จิ้นคอล บรรทัดสถานะบัญชีใน MT5 จะเปลี่ยนเป็นสีแดง แต่ออเดอร์ยังเปิดอยู่ คุณยังมีเวลาตัดสินใจ

อย่ารอให้มีคนโทรมาเตือน หน่วยงานกำกับของออสเตรเลีย (ASIC) อธิบายว่าโบรกอาจติดต่อคุณทางโทรศัพท์หรืออีเมล แต่ไม่ได้มีหน้าที่ต้องทำ และหลายเจ้าคาดหวังให้คุณเฝ้าบัญชีเอง ถ้าคุณเติมเงินไม่ทัน ทางที่เหลือคือปิดออเดอร์ที่ขาดทุนเอง หรือปล่อยให้ระบบปิดให้

เมื่อ Margin Level ลงไปถึงระดับสต็อปเอาต์ ระบบจะเริ่มปิดออเดอร์ให้เองทันที ใน MT5 แบบปกติ ระบบปิดออเดอร์ที่ขาดทุนมากที่สุดก่อน และอาจปิดออเดอร์อื่นตามไปถ้าเงินยังไม่พอ ราคาที่ปิดได้คือราคาตลาดตอนนั้น ซึ่งอาจแย่กว่าราคาที่คุณคิดไว้ถ้าตลาดเคลื่อนเร็ว

ในยุโรปและอังกฤษ กฎของ ESMA และ FCA บังคับให้โบรกปิดออเดอร์ของลูกค้ารายย่อยเมื่อเงินในบัญชีเหลือ 50% ของเงินประกันที่ต้องใช้ ซึ่งเทียบได้กับสต็อปเอาต์ 50% บัญชีที่อยู่นอกกฎชุดนี้ตั้งได้ต่ำกว่านั้นมาก

แต่ละโบรกตั้งระดับไว้ไม่เท่ากัน

ตารางนี้รวมระดับที่โบรกเขียนไว้ในสัญญา หน้าบัญชี หรือเอกสารสเปก ตัวเลขสต็อปเอาต์ยิ่งต่ำ ระบบยิ่งปล่อยให้ขาดทุนนานก่อนปิด ซึ่งไม่ได้แปลว่าปลอดภัยกว่า สต็อปเอาต์ 0% แปลว่าระบบรอจนอิควิตี้เหลือศูนย์ก่อนปิด เงินที่เหลือคืนให้คุณจึงแทบไม่มี

จุดระดับมาร์จิ้นคอลกับสต็อปเอาต์ IC Markets 100% กับ 50% XM 50% กับ 20% NordFX MT5 Pro 40% กับ 20% Interstellar 50% กับ 0% และ Exness สต็อปเอาต์ 0% เทียบกับกฎ ESMA และ FCA ที่ปิดที่ 50%
หลายเจ้าตั้งสต็อปเอาต์ต่ำกว่าเกณฑ์ 50% ของยุโรปมาก ต้องอ่านระดับจากสัญญาของบัญชีคุณเอง

ข้อสังเกตจากตารางคือ ระดับอาจต่างกันในโบรกเดียวกันตามบัญชีหรือช่วงเวลา เช่น บัญชี MT5 Pro ของ NordFX เขียนว่าในชั่วโมงก่อนตลาดปิด ทั้งสองระดับอาจขึ้นเป็น 200% โดยไม่แจ้งล่วงหน้า และบางครั้งหน้าเว็บกับสัญญาเขียนไม่ตรงกัน ถ้าสองที่ขัดกัน ให้ถือสัญญาเป็นหลัก แล้วถามเจ้าหน้าที่เป็นลายลักษณ์อักษร

ระดับมาร์จิ้นคอลและสต็อปเอาต์ที่โบรกเขียนไว้
โบรกมาร์จิ้นคอลสต็อปเอาต์หมายเหตุ
IC Markets100%50%เอกสารสเปกสินค้าโภคภัณฑ์ของทองคำ เอกสารไม่ได้ระบุวันที่
XM50%20%ตามสัญญาลูกค้า การ์ดบัญชี Shares บนหน้าเว็บเขียนสต็อปเอาต์ 0% ซึ่งไม่ตรงกับสัญญา
NordFX (บัญชี MT5 Pro)40%20%ชั่วโมงก่อนตลาดปิด ทั้งสองระดับอาจขึ้นเป็น 200% โดยไม่แจ้งล่วงหน้า
Interstellar50%0%หน้าบัญชีฉบับไทยระบุไว้ทุกประเภทบัญชี
Exnessยังไม่มีข้อมูลยืนยัน0%ทุกประเภทบัญชี ยกเว้นลูกค้าของบริษัทในเคนยาและจอร์แดนที่ตั้งไว้ 20%

ตัวอย่าง ราคาทองต้องสวนทางแค่ไหนถึงโดนปิด

สมมติคุณมีเงิน 1,000 ดอลลาร์ เปิดออเดอร์ซื้อ XAUUSD 0.1 ล็อตที่ราคา 4,000 ดอลลาร์ บัญชีใช้สัญญา 100 ออนซ์ต่อล็อตและเลเวอเรจ 1:1000 เงินประกันคือ 0.1 คูณ 100 คูณ 4,000 หาร 1,000 เท่ากับ 40 ดอลลาร์ Margin Level ตอนเปิดคือ 1,000 หาร 40 คูณ 100 เท่ากับ 2,500% และทุก 1 ดอลลาร์ที่ทองลง คุณเสีย 10 ดอลลาร์ ตัวอย่างนี้ถือว่าเงินประกันคงที่ตามราคาตอนเปิด และยังไม่นับสเปรด ค่าคอม และค่าถือข้ามคืน

ถ้าโบรกตั้งมาร์จิ้นคอล 50% สัญญาณเตือนจะมาเมื่ออิควิตี้เหลือ 50% ของ 40 คือ 20 ดอลลาร์ แปลว่าขาดทุนไปแล้ว 980 ดอลลาร์ หรือทองลง 98 ดอลลาร์ ถ้าสต็อปเอาต์ 20% ระบบปิดเมื่ออิควิตี้เหลือ 8 ดอลลาร์ หรือทองลง 99.20 ดอลลาร์ ถ้าสต็อปเอาต์ 0% ระบบรอจนทองลงครบ 100 ดอลลาร์ ช่วงห่างระหว่างเตือนกับปิดจึงเหลือแค่ 1.20 ถึง 2 ดอลลาร์ของราคาทอง แคบมากเมื่อเทียบกับระยะ 98 ดอลลาร์ที่ราคาลงมาก่อนหน้า

แถบระยะที่ทองลงจากราคาเปิด ทอง 0.1 ล็อต เงิน 1,000 ดอลลาร์ เลเวอเรจ 1:1000 มาร์จิ้นคอล 50% เมื่อทองลง 98 สต็อปเอาต์ 20% เมื่อลง 99.20 และสต็อปเอาต์ 0% เมื่อลง 100 ดอลลาร์
Margin Level ตอนเปิดสูงมาก แต่พอถึงขั้นเตือน ระยะก่อนโดนปิดเหลือแคบนิดเดียว (ราคาสมมติ)

เงินประกันที่น้อยทำให้ Margin Level ตอนเปิดดูสูงมาก แต่ตัวเลขที่ตัดสินจริงคือขนาดออเดอร์เทียบกับเงินในบัญชี ตารางนี้เทียบสามกรณีที่เงินในบัญชีเท่ากัน 1,000 ดอลลาร์ และสต็อปเอาต์ 20% แถวที่สองกับแถวที่สามมีเงินประกันและ Margin Level ตอนเปิดเท่ากันทุกตัว แต่แถวที่สามทนราคาสวนทางได้น้อยกว่าสิบเท่า เพราะออเดอร์ใหญ่กว่าสิบเท่า ขนาดสัญญาทองคำของแต่ละโบรกดูได้ในบทความXAUUSD คืออะไร

กราฟแท่งระยะที่ทองลงได้ก่อนสต็อปเอาต์ 20% เงิน 1,000 ดอลลาร์ 0.1 ล็อต 1:1000 ลงได้ 99.20 0.1 ล็อต 1:100 ลงได้ 92 และ 1 ล็อต 1:1000 ลงได้แค่ 9.20 ดอลลาร์ แม้ Margin Level ตอนเปิดเท่ากับแถวที่สอง
ขนาดออเดอร์เทียบกับเงินในบัญชีเป็นตัวตัดสิน ไม่ใช่ Margin Level ตอนเปิดออเดอร์ (ราคาสมมติ)
  1. อ่าน Equity และ Margin จากแถบ Trade และหาระดับสต็อปเอาต์ของบัญชี
  2. คูณ Margin กับระดับสต็อปเอาต์ เช่น 40 คูณ 20% คือ 8 ดอลลาร์ นี่คืออิควิตี้ที่ระบบจะเริ่มปิดออเดอร์
  3. เอา Equity ตอนนี้ลบตัวเลขข้อ 2 จะได้เงินที่ขาดทุนเพิ่มได้อีกก่อนโดนปิด เช่น 1,000 ลบ 8 คือ 992 ดอลลาร์
  4. หารด้วยเงินที่ได้เสียต่อการขยับหนึ่งหน่วย เช่น ทอง 0.1 ล็อตที่สัญญา 100 ออนซ์คือ 10 ดอลลาร์ต่อ 1 ดอลลาร์ จะได้ 99.20 ดอลลาร์ ถ้ามีหลายออเดอร์ในสินทรัพย์เดียวกัน ให้รวมเงินที่ได้เสียต่อการขยับของทุกออเดอร์ก่อน
  5. เผื่อระยะไว้สำหรับสเปรดที่กว้างขึ้น ค่าถือข้ามคืน และราคาที่กระโดด ตัวเลขที่ได้คือระยะสูงสุดก่อนโดนปิด ไม่ใช่ระยะที่ปลอดภัย
ราคาทองลงได้อีกเท่าไรก่อนโดนสต็อปเอาต์ 20% (เงินในบัญชี 1,000 ดอลลาร์ ราคาเปิดสมมติ 4,000 สัญญา 100 ออนซ์)
กรณีเงินประกันMargin Level ตอนเปิดทองลงได้อีก
0.1 ล็อต เลเวอเรจ 1:100040 ดอลลาร์2,500%99.20 ดอลลาร์
0.1 ล็อต เลเวอเรจ 1:100400 ดอลลาร์250%92 ดอลลาร์
1 ล็อต เลเวอเรจ 1:1000400 ดอลลาร์250%9.20 ดอลลาร์

ราคากระโดดข้ามจุดปิดได้ และยอดอาจติดลบ

สต็อปเอาต์ไม่ได้รับประกันราคาที่ปิด ถ้าราคากระโดด เช่น ตอนตลาดเปิดหลังวันหยุดหรือตอนข่าวแรง ระบบปิดออเดอร์ที่ราคาแรกที่ทำได้ ซึ่งอาจเลยจุดที่อิควิตี้เป็นศูนย์ไปแล้ว บัญชีจึงติดลบได้ ตามที่สรุปไว้ในหน้าคำเตือนความเสี่ยง คำถามต่อมาคือคุณต้องจ่ายส่วนที่ติดลบหรือไม่ และคำตอบอยู่ที่สัญญาของบัญชีคุณ

ลูกค้ารายย่อยในยุโรปและอังกฤษได้รับการคุ้มครองยอดติดลบตามกฎ ส่วนบัญชีที่อยู่ใต้หน่วยงานอื่นขึ้นกับสัญญาของแต่ละโบรก ซึ่งเขียนต่างกันมาก อย่าวางแผนโดยนับว่าการคุ้มครองนี้มีแน่ ถ้ามันสำคัญกับคุณ ให้หาข้อนี้ในสัญญาของบริษัทที่คุณสมัคร แล้วอ่านข้อยกเว้นด้วย ตัวอย่างจากสัญญาที่เราอ่านมีดังนี้

  • ข้อตกลงลูกค้าข้อ 20.4 ของ HFM คุ้มครองยอดติดลบให้ลูกค้ารายย่อย แต่ให้บริษัทหักกลบยอดระหว่างบัญชีของคุณได้ และสงวนสิทธิ์ไม่ใช้การคุ้มครองนี้ถ้าเห็นว่าเกิดจากการใช้ช่องโหว่ของระบบหรือราคา
  • XM ระบุว่าทุกบัญชีมีระบบป้องกันยอดติดลบ แต่สัญญาข้อ 59.11 สงวนสิทธิ์ไม่ใช้ระบบนี้ถ้าบริษัทเห็นว่ามีการทำกำไรแบบไม่มีความเสี่ยงหรือใช้ระบบในทางมิชอบ และโอนเงินจากบัญชีอื่นของคุณมาหักได้
  • ในข้อตกลงที่บัญชีคนไทยของ Tickmill กดยอมรับ เราไม่พบข้อที่รับรองการคุ้มครองยอดติดลบ และเอกสารเปิดเผยความเสี่ยงท้ายสัญญาระบุว่าคุณต้องรับผิดชอบยอดที่ติดลบ เมื่อบริษัทปิดออเดอร์เพราะหลักประกันไม่พอ
  • Interstellar ระบุว่ามีระบบป้องกันยอดติดลบเฉพาะลูกค้ารายย่อย และสิทธิ์นี้ถูกยกเลิกได้ถ้าเทรดผิดกฎของโบรก

ระดับมาร์จิ้นมีผลกับการถอนเงินด้วย

ถ้าคุณมีออเดอร์เปิดอยู่แล้วอยากถอนเงิน ระดับมาร์จิ้นอาจเป็นตัวกำหนดว่าถอนได้หรือไม่ เกณฑ์ของสองโบรกนี้สูงกว่าระดับสต็อปเอาต์มาก ถ้าคุณตั้งใจจะถอน ให้ดู Margin Level ก่อน และปิดออเดอร์บางส่วนถ้าตัวเลขต่ำกว่าเกณฑ์ของโบรก

  • XM คำขอถอนที่ทำให้ระดับมาร์จิ้นต่ำกว่า 150% ในวันทำการ หรือต่ำกว่า 400% ช่วงสุดสัปดาห์ จะไม่ได้รับอนุมัติ
  • HFM ข้อตกลงลูกค้าข้อ 31.2.2 ให้ถอนได้เมื่อระดับมาร์จิ้นไม่ต่ำกว่า 150% ในวันธรรมดา และไม่ต่ำกว่า 300% ในวันหยุดสุดสัปดาห์หรือช่วงตลาดผันผวน

วิธีลดโอกาสโดนสต็อปเอาต์

ไม่มีวิธีไหนกันการขาดทุนได้ทั้งหมด แต่ทุกข้อด้านล่างทำให้คุณเป็นคนเลือกจุดออกเอง แทนที่จะปล่อยให้ระบบเลือกให้ตอนเงินเกือบหมด

  • ตั้งขนาดออเดอร์จากเงินที่ยอมเสียได้ ไม่ใช่จากเงินประกันที่ต้องวาง
  • ตั้งจุดตัดขาดทุน (stop loss) ให้อยู่ก่อนระยะที่คำนวณได้ว่าจะโดนสต็อปเอาต์ จำไว้ว่าจุดตัดขาดทุนทั่วไปก็ไม่ได้รับประกันราคาเมื่อราคากระโดด
  • เผื่อเงินว่างก่อนช่วงตลาดปิดและวันหยุด เพราะบางโบรกเพิ่มระดับมาร์จิ้นคอลหรือลดเลเวอเรจในช่วงนั้น เช่น NordFX และ IC Markets
  • อย่าเปิดออเดอร์เพิ่มเพื่อถัวขาดทุนตอน Margin Level ต่ำ เพราะเงินประกันจะเพิ่ม และระยะถึงจุดปิดจะสั้นลง
  • ถ้าโดนมาร์จิ้นคอลแล้ว ทางเลือกคือเติมเงินหรือปิดออเดอร์บางส่วน การรอให้ราคากลับมาคือการปล่อยให้ระบบตัดสินแทนคุณ

คำถามที่พบบ่อย

Margin Level เท่าไรถึงปลอดภัย

ไม่มีตัวเลขเดียวที่ปลอดภัย เพราะความเสี่ยงขึ้นกับขนาดออเดอร์เทียบกับเงินในบัญชี ในตัวอย่างของเรา สองบัญชีที่ Margin Level 250% เท่ากัน บัญชีหนึ่งทนทองลงได้ 92 ดอลลาร์ อีกบัญชีทนได้แค่ 9.20 ดอลลาร์ ให้คิดระยะราคาถึงจุดสต็อปเอาต์แทนการดูเปอร์เซ็นต์อย่างเดียว

โดนมาร์จิ้นคอลแล้วต้องทำอย่างไร

มีสองทาง คือเติมเงินเข้าบัญชีเพื่อเพิ่มอิควิตี้ หรือปิดออเดอร์บางส่วนเพื่อลดเงินประกันที่ใช้ ถ้าไม่ทำอะไรและราคายังสวนทาง ระบบจะปิดออเดอร์ให้เองเมื่อถึงระดับสต็อปเอาต์ และอย่ารอให้โบรกติดต่อมาเตือน

สต็อปเอาต์ 0% ดีกว่า 20% ไหม

ไม่ได้ดีกว่า สต็อปเอาต์ 0% แปลว่าระบบรอจนอิควิตี้เหลือศูนย์ก่อนปิด คุณมีเวลาลุ้นนานขึ้นเล็กน้อย แต่เมื่อโดนปิด เงินที่เหลือแทบเป็นศูนย์ ในตัวอย่างทอง 0.1 ล็อตกับเงิน 1,000 ดอลลาร์ ความต่างระหว่างสองระดับคือราคาทองแค่ 0.80 ดอลลาร์

พอร์ตแตกจนติดลบ ต้องจ่ายเงินเพิ่มไหม

ขึ้นกับสัญญาของบัญชีคุณ ลูกค้ารายย่อยในยุโรปและอังกฤษได้รับความคุ้มครองยอดติดลบตามกฎ ส่วนโบรกที่รับคนไทยเขียนต่างกัน บางเจ้าคุ้มครองแต่มีข้อยกเว้น บางเจ้าเราไม่พบข้อนี้ในสัญญาที่คนไทยยอมรับ ให้ค้นคำว่า negative balance ในสัญญาของคุณ ความต่างระหว่าง CFD กับการซื้อของจริงเรื่องนี้อยู่ในบทความCFD คืออะไร

Margin Call กับ Stop Loss ต่างกันอย่างไร

Stop Loss คือจุดตัดขาดทุนที่คุณตั้งเองให้แต่ละออเดอร์ ส่วน Margin Call และ Stop Out เป็นระดับที่โบรกตั้งกับทั้งบัญชี ถ้าคุณตั้ง Stop Loss ไว้ก่อนถึงระดับสต็อปเอาต์ คุณเป็นคนเลือกจุดออกเอง แต่ทั้งสองแบบไม่รับประกันราคาที่ปิดได้ถ้าราคากระโดด

อ่านต่อ

ที่มา

  1. ESMA adopts final product intervention measures on CFDs and binary options (ESMA) https://www.esma.europa.eu/press-news/esma-news/esma-adopts-final-product-intervention-measures-cfds-and-binary-options
  2. FCA confirms permanent restrictions on the sale of CFDs and CFD-like options to retail consumers (FCA) https://www.fca.org.uk/news/press-releases/fca-confirms-permanent-restrictions-sale-cfds-and-cfd-options-retail-consumers
  3. Thinking of trading contracts for difference (CFDs)? (ASIC (Moneysmart)) https://static.moneysmart.gov.au/files/publications/thinking-of-trading-in-contracts-for-difference-cfds.pdf
  4. Executing Trades (MetaTrader 5 Help) (MetaQuotes) https://www.metatrader5.com/en/terminal/help/trading/performing_deals
  5. Account Properties (MQL5 Reference) (MetaQuotes) https://www.mql5.com/en/docs/constants/environment_state/accountinformation
  6. Margin calculation for Forex and CFD (MetaTrader 5 Help) (MetaQuotes) https://www.metatrader5.com/en/terminal/help/trading_advanced/margin_forex
  7. Commodity Specification Sheet (IC Markets) https://cdn.icmarkets.com/uploads/Commodity+Specification+Sheet.pdf
  8. เลเวอเรจและมาร์จิน (IC Markets ฉบับภาษาไทย) (IC Markets) https://ic.com/global/th/trading-pricing/leverage-margin
  9. บัญชี MT5 Pro (NordFX ฉบับภาษาไทย) (NordFX) https://nordfx.com/th/trading-account-mt5-pro
  10. ข้อกำหนดและเงื่อนไข (เปิดจากเมนู Legal Documents ในพื้นที่ลูกค้า XM) (XM) https://cloud.xm-cdn.com/static/pdf/System-PDFs/XMGlobal-Client-Agreement-Terms-and-Conditions-of-Business-SF.pdf
  11. บริษัทมีการคิดค่าธรรมเนียมการฝากหรือถอนเงินหรือไม่ (ศูนย์ช่วยเหลือ XM ฉบับภาษาไทย) (XM) https://www.xm.com/th/help-center/deposits-withdrawals/faq-any-deposit-withdrawal-fees
  12. ประเภทบัญชีและสเปรด (FISG ฉบับภาษาไทย) (Interstellar (FISG)) https://www.fisg.com/th/account-type
  13. ข้อตกลงลูกค้า (Client Agreement) ของ FISG (Interstellar (FISG)) https://www.fisg.com/document/client_agreement.pdf
  14. เลเวอเรจไม่จำกัด (ศูนย์ช่วยเหลือ Exness ฉบับภาษาไทย) (Exness) https://get.exness.help/hc/th/articles/360014529380
  15. Client Agreement ของ HF Markets (SV) Ltd ฉบับ ก.ค. 2569 (HFM) https://www.hfm.com/load_terms?file=HFSV/2026-07_HFSV_Client_Agreement__2026_07.docx.pdf
  16. ข้อตกลงการให้บริการลูกค้าและคำชี้แจงการเปิดเผยความเสี่ยงของ Tickmill Ltd (Tickmill) https://www.tickmill.com/files/documents/legal-documents/fsa/client-service-agreement-and-risk-disclosure-statement.pdf

บทความนี้ให้ความรู้ทั่วไป ไม่ใช่คำแนะนำการลงทุน อ่านคำเตือนความเสี่ยงก่อนตัดสินใจ